إذا كنت قد لاحظت الأرقام المخفية في شكل الحلزون أو زهرة عباد الشمس، فربما يكون ذلك هو فيبوناتشي الذي سنتحدث عنه اليوم. ومع ذلك، فإن فيبوناتشي ليس مجرد شيء طبيعي، لأن المتداولين حول العالم يستخدمون هذه الأداة على نطاق واسع. لكن المشكلة هي أن الكثيرين لا يفهمون حقًا كيف تعمل. اليوم سنكشف عن أسرارها.

لنبدأ بالأساس، فيبوناتشي هو ترتيب الأرقام المرتبطة ببعضها البعض 0، 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13، 21، 34، 55، 89، 144، وهكذا. تم اكتشاف هذا الهيكل منذ 400-200 قبل الميلاد على يد عالم رياضيات هندي. على الرغم من أن اسم فيبوناتشي تم تعيينه في أوروبا في العصور الوسطى، إلا أن المثير للاهتمام هو أن هذه النسب تظهر في الفن، والعمارة، وحتى في أسعار الأصول التي نتداول عليها.

حساب فيبوناتشي بسيط جدًا، حيث نجمع الرقمين السابقين: 0+1=1، 1+1=2، 1+2=3، 2+3=5، وهكذا. والمعجزة الحقيقية هي أنه عند قسمة الأرقام المختلفة في السلسلة، نحصل دائمًا على نسب ثابتة، مثل 34/55 ≈ 0.618، 377/233 ≈ 1.618، 610/1597 ≈ 0.382. وتعرف هذه النسب باسم النسبة الذهبية أو النسبة الذهبية.

وهنا تكمن أهمية فيبوناتشي في التداول، لأنه يوجد أدوات تستخدم هذه النسب. أول أداة بسيطة هي تصحيح فيبوناتشي (Fibonacci retracement)، وتستخدم لتحديد نقاط الدعم عند تصحيح السعر. طريقة استخدامها هي بسحب من أدنى نقطة إلى أعلى نقطة، وسيعرض النظام خطوط أفقية عند نسب 23.6%، 38.2%، 50%، 61.8%، وغالبًا ما تعمل هذه الخطوط كدعم أو مقاومة حقيقية.

أداة أخرى تُستخدم بكثرة هي تمديد فيبوناتشي (Fibonacci extension)، وتستخدم لتحديد أهداف السعر عند اختراق السعر. بدلاً من النظر إلى الماضي، فهي تتوقع المستقبل، وتظهر مدى احتمالية وصول السعر إلى نسب 113.6%، 127.2%، 161.8%، 200%. وهناك أيضًا إسقاط فيبوناتشي (Fibonacci projection) الذي يجمع بين الاثنين، ووقت فيبوناتشي (Fibonacci time zones) الذي يستخدم الزمن بدلاً من السعر، ومروحة فيبوناتشي (Fibonacci fan) التي تستخدم السعر والزمن معًا.

عند تطبيق فيبوناتشي بشكل عملي، غالبًا ما يستخدم المتداولون مع أدوات أخرى لزيادة الدقة. على سبيل المثال، دمج تصحيح فيبوناتشي مع المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لتأكيد الاتجاه، أو مع مؤشر القوة النسبية (RSI) لتحديد نقاط ضعف الزخم. بعض يستخدمونه مع حركة السعر (Price Action) لمراقبة أنماط الشموع التي تؤكد الدعم والمقاومة.

ميزة فيبوناتشي هي سهولته، ووضوح قراءته، ومرونته في الاستخدام. المشكلة هي أنه يعتمد على التقدير الشخصي، فمتداول قد يحقق أرباحًا باستخدامه، وآخر قد يخسر، بسبب اختلاف طريقة وضع الأدوات أو اختيار مستويات فيبوناتشي. بالإضافة إلى ذلك، يجب دائمًا استخدامه مع أدوات أخرى للتأكيد، لأن استخدامه بمفرده قد يؤدي إلى خسائر.

ما يجب تذكره هو أن فيبوناتشي هو أداة مساعدة، وليس نظام تداول كامل. هو يساعدنا على رؤية مستويات سعر مهمة، لكنه لا يخبرنا متى نشتري أو نبيع. نحتاج إلى انتظار إشارات أخرى للتأكيد. عندما تفهم هذا المبدأ، ستصبح أداة مفيدة في حقيبة تداولك. جرب تطبيقها على الرسوم البيانية الحقيقية، وسترى مدى فعاليتها.