Щойно помітив, що люди дуже часто питають про перекупленість і перепроданість. Насправді це те, що потрібно розуміти, якщо хочеш торгувати краще — щоб не купувати занадто дорого або продавати занадто дешево.

Перекупленість/Перепроданість — це технічний аналіз, який використовує індикатори для визначення, чи занадто дорого або занадто дешево торгується ціна. Це базується на ціні та обсязі торгів у минулому, і показує, чи є зараз тенденція до надмірного купівлі або продажу.

Проще кажучи, стан перепроданості — це коли актив був проданий настільки сильно, що ціна стала занадто низькою. Можна побачити, що сила продажу слабшає, і ціна має шанс швидко відновитися. А стан перекупленості — навпаки, коли ціна була куплена занадто багато і стала занадто дорогою. Сила покупців починає слабшати, і ціна може почати знижуватися.

Знаходження перепроданості можна зробити за допомогою індикаторів-осциляторів, наприклад, Stochastic, який показує значення нижче 20, або RSI нижче 30. Коли потрапляєте в цю зону, не варто продавати — можливо, ви продаєте занадто дешево. Краще шукати точки для покупки.

Для перекупленості використовують Stochastic вище 80 або RSI вище 70. У цій зоні не слід купувати — можливо, ви купуєте занадто дорого. Варто шукати точки для продажу.

Популярні індикатори для визначення перекупленості/перепроданості — це два основних: RSI та Stochastic.

RSI (індекс відносної сили) показує співвідношення між підвищеннями і падіннями цін. Значення RSI коливається від 0 до 100. Якщо RSI вище 70 — це ознака перекупленості, нижче 30 — перепроданості. Але ці значення можуть змінюватися залежно від поведінки конкретного активу.

Stochastic Oscillator показує, де закрилася ціна відносно максимуму і мінімуму за період. Значення коливається від 0 до 100. Якщо %K вище 80 — це перекупленість, нижче 20 — перепроданість.

У реальній торгівлі існує два основних підходи.

Перший — Mean Reversal (повернення до середини). Використовується, коли ціна не має сильної тенденції і коливається в межах. Перевіряється тренд за допомогою MA200, знаходяться точки перекупленості/перепроданості і входять у позицію. Вихід — коли ціна повертається до середнього значення.

Другий — Divergence (розбіжність). Використовується, коли видно, що ціна змінює тенденцію. Наприклад, ціна зростає, але RSI вже не зростає (Bullish Divergence), або ціна падає, а RSI не падає — цей сигнал вказує, що тенденція може змінитися.

На практиці перекупленість/перепроданість — це корисний інструмент, але не слід покладатися лише на нього. Потрібно підтверджувати сигнал іншими індикаторами. Кожен індикатор має свої сильні сторони і обмеження. Якщо використовувати їх правильно і у поєднанні з іншими інструментами, це допоможе зробити торгівлю більш точною.