Tôi đã rút ra một nhận thức sau nhiều năm giao dịch tiền điện tử: Nhiều người mới hoàn toàn bỏ qua ý nghĩa thực sự của PNL. Trong khi đó, nó là nền tảng cho mọi nhà giao dịch đáng tin cậy.

Vậy, PNL thực sự là gì? Về cơ bản, nó đo lường lợi nhuận hoặc lỗ tài chính của bạn từ các hoạt động giao dịch. Nghe có vẻ đơn giản, nhưng điều thú vị là: Trong thị trường tiền điện tử, PNL hoạt động khác biệt so với các thị trường truyền thống, vì độ biến động và động lực hoàn toàn khác biệt.

Hầu hết các nhà giao dịch không phân biệt giữa hai khái niệm, nhưng tôi thấy chúng rất quan trọng. Đó là PNL đã thực hiện - lợi nhuận hoặc lỗ thực tế của bạn khi bạn đóng một vị thế. Đó là thực tế, những gì đến trong ví của bạn. Sau đó còn có PNL chưa thực hiện, còn gọi là lợi nhuận giấy tờ. Đó là lợi nhuận mà bạn có lý thuyết, nhưng chưa thực hiện vì vị thế của bạn vẫn còn mở. PNL chưa thực hiện này liên tục biến động theo giá thị trường và chỉ trở thành thực khi bạn bán ra.

Khi tôi phân tích PNL trong giao dịch, tôi sử dụng các phương pháp tính toán khác nhau. FIFO là phổ biến nhất - các tài sản mua trước được bán trước. Điều này cũng quan trọng cho thuế. LIFO là ngược lại và có thể mang lại lợi ích thuế trong các thị trường biến động mạnh. Ngoài ra còn có giá trung bình có trọng số, giúp tính trung bình cân đối khi có nhiều giao dịch ở các mức giá khác nhau.

Điều làm tôi thích thú nhất trong giao dịch PNL là đánh giá chiến lược. Khi phân tích PNL theo thời gian, tôi nhận ra các mẫu - chiến lược nào hoạt động và chiến lược nào không. Điều này giúp tôi liên tục tối ưu hóa thay vì đoán mò.

Quản lý rủi ro đối với tôi dựa trên theo dõi PNL. Tôi xem xét các khoản lỗ của mình, đặt lệnh dừng lỗ thông minh hơn và hiểu khi nào nên chốt lợi nhuận. Đó là sự khác biệt giữa các nhà giao dịch kỷ luật và những người phản ứng cảm xúc.

Một sai lầm lớn là ra quyết định dựa trên cảm xúc. Nếu tôi kiểm tra PNL hàng ngày mà không có bối cảnh, tôi có thể rơi vào trạng thái sợ hãi hoặc tham lam. Vì vậy, tôi theo dõi nó một cách hệ thống và để các con số nói lên tất cả, không phải cảm xúc của tôi.

Để theo dõi thực tế, tôi sử dụng nhiều công cụ. Nhiều sàn giao dịch tích hợp theo dõi PNL trực tiếp trong giao diện của họ - điều này cung cấp phản hồi ngay lập tức. Cũng có các ứng dụng của bên thứ ba và trình theo dõi danh mục đầu tư, kết hợp PNL đã thực hiện và chưa thực hiện, đồng bộ với nhiều sàn khác nhau. Một số nhà giao dịch thích tính toán thủ công qua bảng tính, nhưng tôi thấy điều đó dễ mắc lỗi.

Kết luận của tôi sau nhiều năm trên thị trường: PNL không chỉ là sổ sách kế toán. Nó là la bàn của bạn trong giao dịch tiền điện tử. Dù bạn là nhà giao dịch dày dạn hay mới bắt đầu - nếu không phân tích PNL, bạn sẽ đi trong bóng tối. Hãy sử dụng chỉ số này để hoàn thiện chiến lược, quản lý rủi ro và trở nên sinh lợi lâu dài. Đó là sự khác biệt giữa những kẻ chơi xổ số và những nhà giao dịch thực thụ.